Чтобы разобраться в этом вопросе, нужно обратиться к Закону об акционерных обществах
В нем сказано, что общество обязано выплатить объявленные по акциям каждой категории (типа) дивиденды деньгами, а в случаях, предусмотренных уставом общества, — иным имуществом. Решение о выплате (объявлении) дивидендов принимается общим собранием акционеров. Указанным решением должны быть определены размер дивидендов по акциям каждой категории (типа), форма их выплаты, порядок выплаты дивидендов в неденежной форме, дата, на которую определяются лица, имеющие право на получение дивидендов. Получается, что, если продукция предприятия пользуется спросом и учредители в уставе акционерного общества предусмотрели использование данного актива в качестве средства платежа акционерам, погашение задолженности по дивидендам собственной продукцией — вполне законная операция.
На заметку. Источником выплаты дивидендов является прибыль общества после налогообложения (чистая прибыль). Она определяется по данным бухгалтерской (финансовой) отчетности общества. Дивиденды по привилегированным акциям определенных типов также могут выплачиваться за счет ранее сформированных для этих целей специальных фондов общества.
Выплата дивидендов в денежной форме осуществляется в безналичном порядке обществом или по его поручению регистратором, осуществляющим ведение реестра акционеров такого общества, либо кредитной организацией. К сожалению, в ст. 42 Закона об акционерных обществах не сказано, как выплачиваются дивиденды в неденежной форме. Но можно предположить, что единственным способом выплаты дивидендов в натуральной форме является передача обществом непосредственно акционеру готовой продукции. Причем это должно быть закреплено в решении о выплате дивидендов.
Цена готовой продукции для акционера
Сразу скажем, что в законодательстве нет специальных норм, устанавливающих какую-то особенную цену для продукции, передаваемой акционеру в счет оплаты дивидендов. Хотя в ПБУ 5/01 «Учет материально-производственных запасов» есть такая норма: фактическая себестоимость МПЗ, куда входит и готовая продукция, внесенных в счет вклада в уставный (складочный) капитал организации, определяется исходя из их денежной оценки, согласованной учредителями (участниками) организации, если иное не предусмотрено законодательством. Однако данная операция является обратной по отношению к выплате дивидендов, подразумевающей отчуждение имущества, а не его прием на баланс организации. К тому же передача имущества, если такая передача носит инвестиционный характер (в частности, вклады в уставный (складочный) капитал хозяйственных обществ и товариществ), не признается реализацией (пп. 4 п. 3 ст. 39 НК РФ). Поэтому в ПБУ 5/01 и установлены специальные нормы по определению стоимости имущества, передаваемого в ходе инвестиционной операции.
Что касается передачи продукции в счет выплаты дивидендов, которую финансисты признают реализацией для целей налогообложения, здесь у лица, принявшего такое решение, есть свобода выбора одного из трех вариантов.
Первый — передача продукции по ее рыночной цене, по которой она отпускается сторонним лицам. В таком случае учредитель выступает в роли обычного покупателя, который обязан оплатить товар по цене, предусмотренной договором купли-продажи, либо, если она договором не предусмотрена и не может быть определена исходя из его условий, по цене, которая при сравнимых обстоятельствах взимается за аналогичные товары (п. 3 ст. 424, п. 1 ст. 485 ГК РФ). Однако учредитель — это не обычный покупатель, а как минимум лицо, которое может принимать управленческие решения, влияющие на ведение бизнеса продавцом продукции. Собственник не заинтересован в увеличении прибыли от продаж за счет собственных «натуральных» дивидендов.
Второй вариант состоит в передаче готовой продукции учредителю в счет выплаты дивидендов по ее себестоимости, отраженной в учете и отчетности. В этом случае и учредитель получает бонус в виде хорошего дисконта, и предприятие не остается внакладе, за исключением разве что недополучения прибыли. Если цена продажи продукции работникам устанавливается в интервале от себестоимости до рыночной цены, такая сделка является прибыльной для организации, пусть и с меньшей маржей.
Третий вариант предполагает передачу продукции учредителю в погашение задолженности по выплате дивидендов по цене ниже себестоимости. Для акционера это выгодно, но передающая с таким существенным дисконтом продукцию организация получает убыток, который в конечном итоге уменьшает прибыль, распределяемую между владельцами бизнеса. Кроме того, реализация продукции себе в убыток, причем лицу, которое обладает определенным влиянием, чревата тем, что сделку признают сделкой с взаимозависимым лицом. А это, в свою очередь, может обернуться доначислением налогов предприятию — продавцу продукции с убытком.
В итоге золотой серединой для обоих участников рассматриваемой хозяйственной операции можно считать продажи продукции по себестоимости или по цене выше себестоимости, но ниже рыночной (отпускной) цены. Это позволяет сторонам не остаться в убытке от данной операции, а также избежать возможных налоговых рисков, связанных с доначислением налогов по сделке между взаимозависимыми лицами.
Более подробно с данным материалом Вы можете ознакомиться в СПС КонсультантПлюс
